Η ΕΠΙΠΤΩΣΗ ΤΗΣ ΚΡΙΣΗΣ ΤΟΥ 2008 ΣΤΟ ΕΥΡΩΠΑΪΚΟ ΤΡΑΠΕΖΙΚΟ ΣΥΣΤΗΜΑ ΚΑΙ ΟΙ ΑΛΛΑΓΕΣ ΣΤΟ ΘΕΣΜΙΚΟ ΠΛΑΙΣΙΟ

THE IMPACT OF THE 2008 CRISIS ON THE EUROPEAN BANKING SYSTEM AND THE CHANGES IN THE INSTITUTIONAL FRAMEWORK (Αγγλική)

  1. MSc thesis
  2. ΑΪΒΑΛΙΩΤΗ, ΕΙΡΗΝΗ
  3. Τραπεζική (ΤΡΑ)
  4. 21 Σεπτεμβρίου 2019 [2019-09-21]
  5. Ελληνικά
  6. 61
  7. ΣΙΩΚΗΣ, ΦΩΤΙΟΣ
  8. ΚΟΥΣΕΝΙΔΗΣ, ΔΗΜΗΤΡΙΟΣ | ΣΥΡΙΟΠΟΥΛΟΣ, ΘΕΟΔΩΡΟΣ
  9. ΚΡΙΣΗ | ΑΙΤΙΑ | 2008 | ΕΠΙΠΤΩΣΕΙΣ | ΜΕΘΟΔΟΛΟΓΙΑ | ΘΕΣΜΙΚΟ | ΒΑΣΙΛΕΙΑ | ΠΛΑΙΣΙΟ | ΑΠΟΤΕΛΕΣΜΑΤΑ | ΤΡΑΠΕΖΕΣ
  10. 2
  11. 5
  12. 30
  13. 14 ΠΙΝΑΚΕΣ, 6 ΔΙΑΓΡΑΜΜΑΤΑ
    • Η χρηματοπιστωτική κρίση του 2008 ήταν μία από τις ισχυρότερες κρίσεις που έπληξε τη παγκόσμια οικονομία τα τελευταία 100 χρόνια. Την περίοδο πριν το ξέσπασμα της κρίσης, το χρηματοπιστωτικό σύστημα είχε σημειώσει αλόγιστη ανάπτυξη με τις τράπεζες να παρουσιάζουν υψηλή μόχλευση και χαμηλούς δείκτες κεφαλαιακής επάρκειας. Τα τραπεζικά ιδρύματα, δεν είχαν εκτιμήσει σωστά την σχέση απόδοσης κινδύνου, εισάγοντας σύνθετα χρηματοπιστωτικά εργαλεία τα οποία αποσκοπούσαν στην αποκόμιση υψηλών βραχυχρόνιων κερδών και όχι στην διασφάλιση μιας μακροχρόνιας βιωσιμότητας. Οι διοικήσεις των μεγάλων τραπεζών, είχαν αναλάβει υπερβολικούς κινδύνους όντας πεπεισμένες ότι τα μεγάλα χρηματοπιστωτικά συστήματα δεν μπορούν να πτωχεύσουν. Μοιραία λοιπόν οι τράπεζες βρέθηκαν στο επίκεντρο της χρηματοπιστωτικής κρίσης με αποτέλεσμα την πτώχευση αρκετών από αυτών τόσο στην Ευρώπη όσο και στην Αμερική, αλλά και την ένταξη ενός σημαντικού αριθμού σε προγράμματα ανακεφαλαιοποίησης. Στην παρούσα εργασία, αφού πραγματοποιούμε εκτενή αναφορά στη κρίση του 2008, αλλά και στη διαμόρφωση του νέου θεσμικού πλαισίου το όποιο αποσκοπεί στην διασφάλιση της σταθερότητας του χρηματοπιστωτικού συστήματος, επιχειρούμε να διερευνήσουμε τον αντίκτυπο της κρίσης στον Ευρωπαϊκό τραπεζικό κλάδο. Για τον σκοπό της έρευνας λαμβάνουμε δείγμα 19 τραπεζών από διάφορες Ευρωπαϊκές χώρες. Βάση των αποτελεσμάτων, μας η κρίση του 2008 είχε στατιστικά σημαντικό και αρνητικό αντίκτυπο στην αποδοτικότητα συνολικών κεφαλαίων. Όσον αφορά την αποδοτικότητα ιδίων κεφαλαίων, ο αντίκτυπος ήταν στατιστικά μη σημαντικός, αν και η εναλλακτική υπόθεση της στατιστικά σημαντικής διαφοράς των μέσων απορρίπτεται οριακά.
    • Τhe financial crisis of 2008 was one of the strongest crisis that affected the global economy during the last 100 years. Prior to the crisis break out, the financial system had grown impressively, in which banks were highly leveraged and at the same time attained low capital adequacy indices. Banking institutions did not correctly estimate the risk return relation, introducing complicated financial instruments which aimed at enhancing short term returns and not at securing long term sustainability. Managers of big banks took over risky projects, being convinced that large institutions cannot go bankrupt. As a result of this, banks were at the center of the crisis and many of them went bankrupt, while others inserted in recapitalization schemes to avoid bank failure. In the present assignment we analyze the factors which contributed to the crisis of 2008 and at the same time we examine the new regulatory framework which aimed at rendering the banking sector more resilient to future crisis. We also attemted to quantify the effect of the crisis on the European banking sector through the selection of a sample of 19 European banks. The impact of the crisis was statistically significant with respect to return on assets and statistically non-significant in terms of the return on equity index.
  15. Attribution-NoDerivatives 4.0 Διεθνές