Αποδόσεις Ομολόγων και προβλεπτική ικανότητα: H περίπτωση της Ελλάδας Πριν και Κατά τη διάρκεια της Κρίσης

Bond yields and predictability: The case of Greece before and during the Crisis (english)

  1. MSc thesis
  2. Μαυρομμάτη, Σμαράγδα
  3. Τραπεζική (ΤΡΑ)
  4. 07 May 2017 [2017-05-07]
  5. Ελληνικά
  6. 110
  7. Ασημακόπουλος, Ιωάννης
  8. Ασημακόπουλος, Ιωάννης | Παυλάτος, Οδυσσέας
  9. Κρατικά ομόλογα | Government Bonds | Ευρωπαϊκή Ένωση | European Union | Αιτιότητα κατά Granger | Granger causality | Αποδόσεις Ομολόγων | Bond yields | Απλή παλινδρόμηση | Simple linear regression
  10. 2
  11. 31
  12. 40
  13. Περιέχει : πίνακες, διαγράμματα
    • Η παρούσα εμπειρική μελέτη έχει σκοπό να μελετήσει την ερμηνεία και την πρόβλεψη των spreads των κυβερνητικών ομολόγων των κρατών μελών της περιφέρειας της Ευρωζώνης την περίοδο πριν και μετά το ξέσπασμα της κρίσης στην Ευρώπη. Η εξεταζόμενη περίοδος χωρίζεται σε δύο υποπεριόδους, η πρώτη υποπερίοδος ξεκινάει από το 1999 μέχρι το 2008 και η δεύτερη ξεκινάει από 2008 μέχρι σήμερα. Για την επίτευξη των στόχων της εμπειρικής ανάλυσης, οι βασικότεροι έλεγχοι που χρησιμοποιούνται είναι οι έλεγχοι της μοναδιαίας ρίζας με τη βοήθεια του ελέγχου Dickey-Fuller, η εκτίμηση του απλού γραμμικού μοντέλου παλινδρόμησης καθώς και ο έλεγχος αιτιότητας κατά Granger. Τα δεδομένα που χρησιμοποιήσαμε για την έρευνα είναι οι αποδόσεις των δεκαετών ομολόγων της Ελλάδας, Γερμανίας, Ιταλίας, Ισπανίας, Πορτογαλίας και Ιρλανδίας, τα οποία αντλήθηκαν από το Bloomberg Database.
    • This research aims to study the interpretation and the prediction of government bond spread of the periphery countries in the Euro zone during the pre-crisis and the post-crisis period in Europe. The examined period is divided into two sub-periods, the first sub-period begins in 1999 and ends at 2008 and the second begins in 2008 and ends today. For the research we used a simple linear regression and was checked by augmented Dickey-Fuller unit-root test and by Granger causality test. The data used for the research are the yields of ten-year government bonds of Greece, Germany, Italy, Spain, Portugal and Ireland, which were drawn from the Database Bloomberg.
  15. Items in Apothesis are protected by copyright, with all rights reserved, unless otherwise indicated.